昨日,权益市场波动较小,主要指数涨跌不一,万得全A下跌0.14%,全市场成交额达7036亿元,市场情绪持续走弱。中证1000下跌0.24%,中证500下跌0.17%,沪深300下跌0.02%,上证50上涨0.32%。
股指:随着指数走弱,各合约基差小幅上调
昨日,权益市场波动较小,主要指数涨跌不一,万得全A下跌0.14%,全市场成交额达7036亿元,市场情绪持续走弱。中证1000下跌0.24%,中证500下跌0.17%,沪深300下跌0.02%,上证50上涨0.32%。板块方面,电力设备下跌1.34%,最为明显;建筑材料、房地产、轻工制造、传媒和家用电器有明显上涨,分别为1.66%、1.42%、1.22%、1.20%、1.17%。前日相对弱势的银行也没有明显反弹 。总体而言,板块轮动继续,我们延续此前寻找估值洼地的观点,TMT、中特估、高景气、消费修复等多条主线均有机会,但时间窗口偏短。基差方面,小盘基差保持back结构,而大盘受到分红影响两个近月合约基差仍然贴水明显,随着指数走弱,各合约基差小幅上调,这一负相关特征可能与场外衍生品的交易关系密切。中证1000主力合约基差收盘价为+8.7,中证500为-0.2,沪深300为+3.9,上证50为+1.1。
国债:短端债券调整压力相对长端较小
7月19日,国债期货全线收跌,30年期主力合约跌0.07%,10年期主力合约跌0.06%,5年期主力合约跌0.02%,2年期主力合约跌0.01%。央行昨日进行250亿元7天期逆回购操作,中标利率为1.90%,与此前持平。因有20亿元7天期逆回购到期,净投放230亿元。DR001天报1.6471%,涨10.67个基点;DR007天期报1.8496%,跌4.16个基点。周一公布的二季度GDP同比增速略不及预期的情况,预计月底的重要会议对稳增长政策的定调将更加积极,来推动经济回暖。另外考虑到当前国债收益率已经处于偏低水平,长端债券收益率反弹概率大于下行可能,而短端债券受益于宽松资金面,调整压力相对长端较小。
贵金属:市场维系较乐观的风险偏好
隔夜伦敦现货黄金窄幅震荡,价格维持在1977美元/盎司附近;现货白银价格小幅上涨0.27%至25.113美元/盎司。昨日全球最大的SPDR黄金ETF增加1.73吨至913.8吨;Ishares黄金ETF增加0.77吨至446.02吨。英国6月CPI同比上涨7.9%,低于预期的8.2%,远低于5月前值的8.7%。不过,无论欧央行还是英央行预计将跟随性加息,对后市加息态度并不明确。本周美联储进入缄默期,官员们也不在表态,市场维系较乐观的风险偏好。另外,需要注意的是外盘金价重新站上60日线,在衍生品市场缺乏热点之时,黄金受益于加息周期的确定性或进一步推高金价。
(来源:光大期货)
温馨提示:具体操作请关注金投网APP,市场瞬息万变,投资需谨慎,操作策略仅供参考。
温馨提示:请远离场外配资,谨防上当受骗。
热评话题
相关推荐
- 金融日报:短端债券调整压力相对长端较小 外盘金价重新站上60日线
- 7月18日,国债期货全线收涨,30年期主力合约涨0.19%,10年期主力合约涨0.08%,5年期主力合约涨0.04%,2年期主力合约涨0.02%。央行昨日进行150进行330亿元7天期逆回购操作,中标利率为1.90%,与此前持平。
- 研究报告 沪深300 国债期货 0
- 金融日报:股指各合约基差小幅上调 黄金或持续表现偏强
- 昨日,继前天各指数大幅反弹后,主要指数全部下跌,万得全A下跌0.49%,全市场成交额达8039亿元,市场情绪继续走弱。中证1000下跌0.53%,中证500下跌0.44%,沪深300下跌0.92%,上证50下跌1.17%。
- 研究报告 沪深300 国债期货 0
- 交易逻辑在博弈降准预期 国债期货预计先扬后抑
- 盘面上看,上周国债期货整体偏震荡,基本呈现先扬后抑走势。
- 国债期货 国债期货 期货 0
- 重要会议召开前 债市整体将延续观望态势
- 1、债市表现:本周陆续发布了物价、金融、进出口数据,但债市反应较为平淡,因临近税期资金面边际小幅反弹,短端债券收益率略有上行,长端延续窄幅震荡态势,其中十年期国债收益率上行0.4BP至2.64%,二年期国债收益率上行2.82BP至2.14...
- 国债期货 国债期货 0