基本面
财经方面,中国统计局今日上午公布的中国6月通胀指数表现波澜不惊,具体来看,居民消费价格指数CPI同比增幅收窄,环比出现下滑;工业生产者出厂价格指数PPI环比略降,但降幅收窄至两年多以来最小,预示着中国经济或出现明显企稳迹象。随着全球最大铜消费国中国经济不断好转,铜的需求量有望大幅提升,从中长期来看,对铜价将形成有力支撑。
行业方面,美国自由港麦克默伦铜金矿公司周二表示,已与印尼政府协议一份合约重新谈判的备忘录草案,但尚未完成签字,恢复铜出口也没有时间表。印尼工业部长早些时候表示,自由港可以在几周内恢复铜精矿出口,但印尼总统大选将于7月底公布,新政府上台或使任何合约协议无效。印尼中断了近6个月的矿石出口恢复仍然存在诸多不确定性。
智利铜业委员会周二上调今年全球铜价预估至每磅3.12美元,主要得益于中国需求前景改善,中国铜需求将增长10%,智利铜产量将增长3%。智利为全球铜生产量最大国家,中国为全球铜消费国最大国家。
库存方面,截至7月8日,LME伦铜库存减少1300吨至158050吨,LME铜库存仍接近六年来新低,上周上期所沪铜库存为81351吨,较前一周大幅增加3%,为连续第二周攀升。
综合来看,全球聚焦最大铜消费国-中国经济稳增长的微刺激政策,铜消费量有望得到进一步提升,而铜的供应并没有出现明显增加迹象,厄尔尼诺天气因素威胁着铜的生产,预计七月份铜价依然有一定上行空间。
走势分析
昨日现货铜冲高回落,现货铜最高44445,最低43839,微跌0.04%。今日亚洲盘铜价整理格局明显,国内沪铜期货减仓下行,由于上行压力受阻,有多头获利了解迹象。
从伦铜日线图来看,均线系统多头排列,布林通道呈外扩喇叭口,价格沿着上轨线运行,KDJ三条指标线位于80附近处于超买区域,MACD红色多头动能柱占优,但柱长有缩短迹象,铜价短线走势偏强,但上行压力十分明显。结合基本面来看,建议依然以逢低买入为主。短线下方关注7080一线支撑,上方关注7220一线压力,有效突破7220(现货铜44400附近)铜价仍然有一定上行空间。
伦铜期货交易策略
激进投资者:在7110-7130区域做多,止盈50-90美金,止损50美金;
保守投资者:在7080下方逢低买入,止盈50-110美金,止损50美金。