现货溢价理论认为,期货交易主要是生产者用来套期保值的,所以其价格应该在未来现货价格的基础上给予多头方适当的优惠,这样,期货价格应该小于未来现货价格。
理财投资中的期货溢价理论
当然通过现代资产组合理论可以总结出,风险溢价的决定观念是期货定价更加完善的理论,如果商品价格有正的系统风险,期货价格就会比预期将来的现货价格低,当然投资者也可以结合期货市场技术分析进行实战操作,发现期货与现货之间的价差关系。
现代资产组合管理理论
通过以上的四个基本理论进行分析,可以明白期货与现货之间产生价差的原因是什么,也能够更加清楚的帮助投资者分析市场中的价格变化,并作出良好的投资决策。